UK Creditcardbedrijf dumpt Binance over bezorgdheid over witwaspraktijken

Creditcard betalingsverwerker Checkout.com heeft zijn relatie met Binance beëindigd te midden van talloze regelgevende acties en vragen van partners. De beëindiging ging donderdag in.

In een reactie zei Binance het niet eens te zijn met de redenen van Checkout.com en juridische stappen te overwegen. De opzegging volgt op een besluit van Paysafe, een andere Europese provider, om de transacties met Binance te beëindigen.

Checkout.com begint en beëindigt relatie in vergelijkbare omstandigheden

Volgens een woordvoerder van Binance zou het beëindigen van de deal met Checkout “geen impact hebben op onze diensten”. Ondanks de beweringen van Checkout, zei de woordvoerder van de exchange dat het een lange weg had afgelegd in het opbouwen van een robuust compliance-programma.

Hoe dan ook, Binance wordt nog steeds geconfronteerd met een rechtszaak van de US Securities and Exchange Commission (SEC) die het beschuldigt van het misleiden van toezichthouders en het verkeerd omgaan met fondsen van klanten. De exchange heeft ook te maken met een onderzoek van de Franse autoriteiten over “verzwarende” beschuldigingen van witwaspraktijken en werd gedwongen om verschillende regio’s te verlaten nadat het niet voldeed aan de compliancenormen.

De samenwerking met Checkout.com begon in 2020 slecht toen een misdaadsyndicaat misbruik maakte van de afwezigheid van het 3-D Secure systeem om voor $10 miljoen aan transacties uit te voeren op Binance.

3-D Secure voorkomt creditcardfraude door klantgegevens te beschermen en is nu verplicht onder de Europese richtlijn voor betalingsdiensten. Sindsdien heeft Checkout.com Binance geholpen bij het verwerken van miljarden, waaronder $2 miljard aan maandelijkse cryptotransacties tijdens de bullmarkt van 2021.

Vertrek van betalingsprovider heeft invloed op inkomsten

De beëindiging van de Checkout-deal komt een paar dagen nadat de exchange stopte met zijn eigen Bifinity-platform dat het runde met Paysafe en Checkout. De dienst hielp bedrijven cryptobetalingen te accepteren.