De Australian Securities and Investment Commission (ASIC) heeft Brian Jacques Creigh, de directeur van het crypto-risicokapitaalfonds Panacea Capital Pty Ltd., een permanent verbod opgelegd. De Australische toezichthouder verbiedt hem nu om deel te nemen aan de financiële dienstverlening.
Deze uitspraak volgt op de ontdekking dat Creigh het Panacea Capital Cryptocurrency Investment Fund zonder geldige licentie beheerde en zich schuldig maakte aan misleidend gedrag.
Hoe de directeur van Panacea Capital investeerders misleidde
ASIC ontdekte dat Creigh valselijk beweerde dat Panacea Capital een vergunning had onder een Australische financiële dienstenvergunning (AFSL). Bovendien gaf hij informatiebladen uit aan investeerders die onjuiste informatie gaven.
SponsoredDeze documenten suggereerden een kapitaalgarantie, overdreven de operationele geschiedenis van het fonds en overdreven het potentiële rendement. Ze gaven ook een verkeerd beeld van de expertise van het bedrijf.
Als gevolg daarvan heeft Creigh geïnvesteerd geld doorgesluisd naar een frauduleus plan in het buitenland, wat leidde tot sterke financiële verliezen. Specifiek werden investeerders geconfronteerd met een collectief verlies van ongeveer $7,7 miljoen. ASIC bekritiseerde Creigh omdat hij duidelijke waarschuwingssignalen van fraude niet had opgemerkt en benadrukte zijn oneerlijkheid en incompetentie.
“Er was reden om aan te nemen dat de heer Creigh waarschijnlijk een wet op de financiële dienstverlening zou overtreden vanwege zijn fundamentele gebrek aan competentie en zijn gebrek aan geschiktheid en fatsoen,” schreef ASIC.
Bovendien heeft ASIC zijn toezicht op de cryptomarkt verscherpt. Dit is nodig gezien de voorspelde groei van de crypto-inkomsten in Australië. Volgens Statista zouden de crypto-inkomsten in Australië omhoog schieten naar $1,65 miljard in 2028.
Lees meer: Crypto Hedge Funds: Wat zijn ze en hoe werken ze?
In september 2023 ondernam de commissie actie tegen Bobbob Ltd. en zijn directeur Byron Goldberg. Na een acht maanden durende campagne om op crypto gebaseerde investeringsproducten op de markt te brengen, legde de toezichthouder Bobbob Ltd. een boete op van AUD 53.280 (~ $ 35.177) voor misleidende voorstellingen.
Deze suggereerden dat hun producten werden goedgekeurd door ASIC en bankachtige security boden, wat ver van de realiteit was.
Bovendien heeft ASIC zich ook gericht op wereldwijde entiteiten zoals Binance. De Australische overheid verbood grote banken om transacties te doen met deze cryptobeurs en voerde onderzoeken uit naar de activiteiten.
