De Financial Intelligence Unit (FIU) van India heeft bekendgemaakt dat 49 cryptocurrency-exchanges zich hebben geregistreerd onder het anti-witwasbeleid van het land voor het fiscale jaar 2024-25.
Deze ontwikkeling is een belangrijke stap om het toezicht op de groeiende digitale assetsector in India te versterken.
India’s FIU: 49 crypto bedrijven voldoen nu aan AML-standaarden voor FY24-25
Volgens het nieuwste jaarverslag van de FIU zijn de meeste geregistreerde platformen binnenlands; 45 exchanges opereren in India zelf. De overige vier zijn buitenlandse platformen die zich bij de FIU hebben geregistreerd als “reporting entities”. Hierdoor mogen zij nog steeds Indiase gebruikers bedienen volgens de regelgeving van het land.
SponsoredIn India worden cryptocurrencies wettelijk geclassificeerd als Virtual Digital Assets (VDAs). Daarnaast worden de platformen die de handel in deze assets mogelijk maken, aangemerkt als VDA Service Providers (VDA SP’s).
In 2023 hebben de toezichthouders deze partijen officieel onder de Prevention of Money Laundering Act (PMLA) geplaatst. Als reporting entities moeten VDA SP’s bij de FIU een Suspicious Transaction Report (STR) indienen.
Hun verplichtingen bestaan verder uit het vaststellen en rapporteren van uiteindelijke begunstigden van wallets, het controleren van fondsenwervingen zoals initial coin offerings of token-offers, en het volgen van transacties tussen hosted en unhosted wallets.
Volgens het rapport benadrukt de strategische analyse van STR’s door de FIU dat er aanhoudende risico’s zijn binnen het cryptocurrency-ecosysteem. Hoewel het agentschap erkent dat de sector kansen biedt voor financiële innovatie en vermogensgroei, waarschuwt het voor misbruik van digitale assets bij ernstige criminele activiteiten. Gerapporteerde risico’s zijn onder andere het gebruik van crypto voor hawala-praktijken, illegale gokpraktijken en complexe fraudezaken.
“Toch brengen VDAs en VDA SP’s bepaalde potentiële risico’s op het gebied van witwassen en terrorismefinanciering met zich mee, vanwege hun wereldwijde bereik, snelheid van transacties, mogelijkheden voor peer-to-peer transacties en de kans op meer anonimiteit en het verhullen van transactiegegevens en tegenpartijen,” aldus het rapport.
In het rapport staat ook dat de FIU in het fiscale jaar 2024–25 een totale boete van ₹28 crore (ongeveer $3,1 miljoen) heeft opgelegd aan crypto exchanges die niet voldeden aan de regelgeving. In oktober stuurde de toezichthouder waarschuwingen naar 25 crypto exchanges, waaronder BingX, LBank, CoinW, CEX.IO en Poloniex, vanwege het niet naleven van de anti-witwasregels in India.
Ondanks streng toezicht zijn meerdere grote internationale exchanges weer actief op de Indiase markt. Bybit keerde terug naar India na het voltooien van de registratie en het betalen van een boete van $1 miljoen.
Ook Binance is in 2024 weer in India actief na het betalen van een boete van $2,2 miljoen. Verder heeft Coinbase in december opnieuw gebruikers toegelaten in India en wil in 2026 een fiat on-ramp lanceren.
Tegelijkertijd pakken de autoriteiten steeds harder op tegen crypto-gerelateerde fraude. Zo zijn er recent meerdere oplichtingspraktijken gestopt, waaronder een operatie van tien jaar waarbij investeerders zijn opgelicht via piramidespelen die hoge rendementen beloofden.
