In de cryptomarkt presenteert elke bullmarkt verschillende uitdagingen en kansen. De bullmarkt van 2024 lijkt sterk af te wijken van zijn voorgangers, met name de cycli van 2017 en 2021.
Dit komt omdat in eerdere cycli de liquiditeit geconcentreerd was in een handvol altcoins, wat de investeringskeuzes voor particuliere handelaren vereenvoudigde. Echter, de cryptomarkt is dramatisch geëvolueerd, met liquiditeit die nu verspreid is over een toenemend aantal altcoins.
Liquiditeitsfragmentatie door meme coins
De uitbreiding van de cryptomarkt is vooral gekenmerkt door de proliferatie van altcoins en meme coins, mogelijk gemaakt door platforms zoals Pump.fun. Sinds de oprichting in januari 2024 heeft het platform een cruciale rol gespeeld in de creatie van meer dan twee miljoen meme coins, waarbij meer dan $138 miljoen aan vergoedingen is verzameld.
Lees meer: 7 populaire meme coins en altcoins die trending zijn in 2024
De toename van dergelijke tokens heeft geleid tot wat Alex Odagiu, investeringsdirecteur bij Binance Labs, omschrijft als “liquiditeitsfragmentatie”. In een interview met BeInCrypto benadrukte Odagiu de tweesnijdende aard van deze trend.
“De opkomst van meme coins heeft ongetwijfeld voor rumoer gezorgd, maar we zien het als onderdeel van de natuurlijke evolutie van de Web3-ruimte. Hoewel het op korte termijn kan leiden tot liquiditeitsfragmentatie, zal de markt op termijn waarschijnlijk consolideren rond projecten met echte waardeproposities,” legde hij uit.
Ondanks hun speculatieve aard hebben meme coins een cruciale rol gespeeld in het aantrekken van nieuwe gebruikers en het bevorderen van gemeenschapsbetrokkenheid. Verder gelooft Odagiu dat naarmate de markt rijpt, de focus van investeerders zal verschuiven naar utility-gedreven projecten die duurzame waarde en praktische gebruiksscenario’s bieden.
Investeringstrategieën voor altcoins
Sinds 6 september is de koers van Bitcoin met bijna 25% gestegen. Het wordt momenteel verhandeld boven $65.000, wat wijst op een mogelijke terugkeer van de bullmarkt.
Toch heeft het overweldigende aantal tokens de aandacht en hype die voorheen bepaalde projecten ten goede kwam, verdund. Hierop ingaand schetste Odagiu strategieën voor langetermijninvesteerders om effectief door de drukke markt te navigeren.
“In een markt overspoeld met nieuwe tokens, is het cruciaal voor investeerders om zich te concentreren op de fundamenten in plaats van de hype na te jagen. Langetermijninvesteerders moeten een gedisciplineerde aanpak hanteren bij het onderscheiden tussen kortetermijntrends en langetermijnwaarde. Projecten met echte wereldgebruiksscenario’s, sterke teams, solide routekaarten en duurzame bedrijfsmodellen hebben meer kans om meerdere marktcycli te overleven,” benadrukte Odagiu.
Lees meer: 11 crypto’s om aan je portfolio toe te voegen voor het altcoin-seizoen
Hij onthulde ook dat ondanks de schijnbare verzadiging, aanzienlijk potentieel blijft binnen specifieke sectoren zoals gedecentraliseerde financiering (DeFi), infrastructuur, tokenisatie van real-world assets en toepassingen die streven naar massale adoptie.
“Projecten die sterke technologische innovatie prioriteren, een betekenisvolle product-marktfit aantonen en duurzame inkomstenmodellen hebben, zullen blijven interesseren ondanks de drukke markt,” verklaarde Odagiu.
Odagiu adviseerde een gebalanceerde aanpak voor het opbouwen van een sterk cryptoportfolio. Hij gelooft dat een solide cryptoportfolio gediversifieerd moet zijn over verschillende activatypen en sectoren.
“Bitcoin blijft een fundamenteel actief vanwege zijn stabiliteit en marktdominantie, maar altcoins die echte technologische innovatie stimuleren en sterke gemeenschapsondersteuning hebben, kunnen aanzienlijke groeikansen bieden. Diversificatie over sectoren—zoals DeFi, infrastructuur en gaming—kan ook helpen risico’s te beperken terwijl kansen in opkomende trends worden benut,” lichtte hij toe.
Bitcoin blijft de favoriete crypto van instellingen
Te midden van de dominante marktpositie van Bitcoin blijft de institutionele focus grotendeels gericht op deze munt, vaak ten koste van andere veelbelovende altcoins. Year-to-date is de koers van Bitcoin met meer dan 55% gestegen, terwijl de totale crypto marktkapitalisatie, exclusief Bitcoin, slechts met 23% is gestegen.
Lees meer: Wie bezit het meeste Bitcoin in 2024?
Bovendien heeft volgens cryptoanalist Murad Mahmudov slechts 42 tokens van de top 300 op CoinMarketCap de Bitcoin koers overtroffen tot nu toe in 2024. Odagiu legt uit waarom Bitcoin een dominante crypto bleef in de 2024 bull cyclus.
“De dominante positie van Bitcoin in de markt is diep geworteld in zijn status als de eerste cryptocurrency, die institutionele investeerders vaak zien als een eenvoudiger, bekender en minder risicovol activum vergeleken met Ethereum en altcoins. Bitcoins narrative als een waardeopslag, vaak aangeduid als ‘digitaal goud’, sluit aan bij traditionele investeringsstrategieën, waardoor het een natuurlijk startpunt is voor instellingen die nieuw zijn in de cryptoruimte,” legde Odagiu uit.
Echter, naarmate institutionele investeerders vertrouwder raken met het crypto-ecosysteem, verwacht Odagiu een toegenomen interesse in Ethereum (ETH) en andere altcoins.
“Met dat gezegd hebbende, verwachten wij (Binance Labs) dat de interesse in Ethereum en andere altcoins zal groeien naarmate instellingen meer vertrouwen krijgen in het bredere Web3-ecosysteem en de functionaliteit buiten Bitcoin zien,” voegde hij toe.
De huidige marktcyclus benadrukt ook de opkomst van leveraged trading onder crypto handelaren. Gegevens van Coinglass geven aan dat de open interest op $35,93 miljard staat, dicht bij zijn vierjaarlijkse hoogtepunt.
Open interest verwijst naar het totale aantal uitstaande derivatencontracten, zoals futures en opties, die nog niet zijn afgewikkeld. Het wordt gebruikt als een indicator om marktsentiment te meten.
Lees meer: Hoe handel je in crypto op Binance Futures: alles wat je moet weten
Desalniettemin waarschuwde Odagiu voor de verleiding van hoog-risico leverage. Hij stelde dat leverage zowel winsten als verliezen kan versterken, dus het is belangrijk voor investeerders om dit verantwoord te gebruiken, vooral in volatiele markten.
“Uiteindelijk komt langdurig succes in crypto voort uit solide investeringsprincipes in plaats van het najagen van kortetermijnwinsten met hoog-risico leverage,” concludeerde hij.
Inderdaad, de cryptomarkt vereist dat investeerders zich aanpassen door duurzame investeringsstrategieën te prioriteren, waardoor ze de uitdagingen van de 2024 bull cyclus met geïnformeerde zekerheid kunnen navigeren.
Disclaimer
Alle informatie op onze website wordt te goeder trouw en uitsluitend voor algemene informatiedoeleinden gepubliceerd. Elke actie die de lezer onderneemt op basis van de informatie op onze website is strikt op eigen risico.