Wat 2025 bewees over passieve DeFi: waarom AI-agent systemen zoals AlphaVault van Theoriq de volgende stap zijn

DeFi-landschap heeft indrukwekkende groei gekend, maar aanhoudende volatiliteit blijft een kenmerkend aspect nu 2025 ten einde loopt. Het ecosysteem bereikte een record van $237 miljard in Total Value Locked (TVL) in Q3 2025, maar de euforie was van korte duur. Eind november was de totale TVL met $55 miljard afgenomen en gedaald naar $123 miljard.

Ondanks deze sterke schommelingen is de deelname aan DeFi niet alleen stabiel gebleven, maar zelfs aanzienlijk gegroeid. Meer dan 14,2 miljoen wallets waren dit jaar actief in het ecosysteem, en Ethereum blijft ongeveer 63% van alle DeFi-activiteiten vastleggen.

Dit hoge niveau van deelname kan worden gezien als een teken van het potentieel van DeFi. Echter, volgens sommige experts heeft de volatiliteit een fundamentele uitdaging blootgelegd: de constante noodzaak om te reageren op marktomstandigheden, waardoor succes buiten bereik blijft voor de meeste gebruikers.

Gebruikers worden geacht om continu liquiditeitsbereiken te volgen, posities aan te passen en zich te navigeren door veranderende arbitragemogelijkheden. Dit heeft een paradox gecreëerd waarin DeFi-deelnemers, in plaats van dat geld uit zichzelf groeit, belast worden met tijdrovende, handmatige taken om hun rendement te optimaliseren.

Een voorbeeld van deze visie is Ron Bodkin, een voormalige Google-directeur die nu het team leidt voor AI Agent Protocol Theoriq. Bodkin beweert dat hij heeft gezien hoe de last op gewone gebruikers is toegenomen naarmate DeFi is opgeschaald.

“De meeste mensen kwamen naar DeFi in de hoop dat hun geld voor hen zou werken,” zegt Bodkin.

“Maar op de een of andere manier veranderde het in dat zij voor hun geld werkten: grafieken bekijken om middernacht, reeksen aanpassen tussen vergaderingen door. Het is een beetje omgekeerd en put gebruikers uit.”

Volgens Bodkin zal echte passiviteit niet voortkomen uit het vragen van gebruikers om nog meer te doen, maar uit het heroverwegen van hoe rendement wordt beheerd. Dit klink minder als de rendement-jagende dagen van vorige cycli en meer als een zoektocht naar tools die niet afhankelijk zijn van gebruikers die vastgelijmd zitten aan hun wallet.

AI toevoegen aan DeFi zonder het black box-probleem

Theoriqs nieuwe protocol, AlphaVault, past in een bredere verschuiving naar meer autonome vormen van DeFi-beheer. In het afgelopen jaar zijn er meer projecten begonnen met het experimenteren met de overlap tussen DeFi en AI (soms DeFAI genoemd), waarbij agents worden gebruikt om routinematige beslissingen te automatiseren en bij te blijven met snelbewegende markten.

Het is het soort experimentatie dat langzaam is verschoven van hackathon-nieuwsgierigheid naar iets dat protocolteams nu bespreken als onderdeel van hun langetermijn-roadmaps. Bodkin voegt toe:

“We zien meer interesse in AI in de hele DeFi, maar de echte uitdaging is ervoor te zorgen dat mensen kunnen begrijpen en vertrouwen wat die agents doen. Transparantie moet samen met automatisering groeien, anders schaalt geen van dit alles zoals mensen hopen.”

AlphaVault behoort tot de DeFi-vaults die experimenteren met het gebruik van gespecialiseerde AI-agents om kapitaal van gebruikers direct te beheren. In plaats van te vertrouwen op eenvoudige, op regels gebaseerde samenstellingstools, gebruikt het een multi-agent systeem dat is ontworpen om zich aan te passen aan veranderende marktomstandigheden. Dit systeem werd getest onder echte druk tijdens het testnet van Theoriq, dat meer dan 65 miljoen agentverzoeken verwerkte over 2,1 miljoen wallets.

Volgens het team is een van de belangrijkste verschillen in vergelijking met andere AI Agent-protocollen hoe het omgaat met transparantie en veiligheid. Eerdere pogingen werden vaak bekritiseerd omdat ze verbergen hoe beslissingen werden genomen.

AlphaVault benadert dit met “beleidskooien”, wat slimme contractregels zijn die exact definiëren wat een agent mag doen, van typen assets tot positiematen. Deze grenzen zijn bedoeld om gebruikers een duidelijker beeld te geven van hoe het systeem werkt en om de risico’s te verminderen die in eerdere AI-experimenten zijn gezien.

Bij de lancering integreert AlphaVault met gevestigde, vertrouwde partners in de Ethereum-rendementsruimte. Deze omvatten Lido’s stRATEGY-vault, samengesteld door Mellow Protocol, en Chorus Ones MEV Max, aangedreven door StakeWise.

Deze samenwerkingen stellen AlphaVault in staat om kapitaal toe te wijzen aan gevestigde Ethereum-rendementsstrategieën die in het hele ecosysteem zijn gebruikt. Het idee is om gebruikers een manier te geven om rendement te verdienen zonder voortdurend hun posities te controleren of aan te passen, hoewel het praktisch succes hiervan afhankelijk zal zijn van de langetermijnprestatie van het systeem.

Liquidity bootstrappen zoals vele DeFi-projecten nu doen

In de hele DeFi zijn vroege deelnameprogramma’s een gebruikelijke manier geworden voor projecten om liquiditeit op te bouwen en een initiële basis van Total Value Locked (TVL) te vestigen, waardoor nieuwe systemen de ruimte krijgen om onder echte omstandigheden te opereren. AlphaVault volgt een soortgelijke route.

Om de vault te starten, heeft Theoriq een fase van gestimuleerde bootstrapping gelanceerd waarbij de community ETH kan vastzetten en punten kan verdienen die worden omgezet in $THQ-beloningen. Naarmate deze fase vordert, verschuift TVL geleidelijk van vastgezet kapitaal naar levend kapitaal dat binnen AlphaVault wordt beheerd door zijn autonome agents.

Het is een vertrouwd patroon in DeFi, maar in dit geval ligt het kapitaal niet stil, maar wordt het brandstof voor een systeem dat is ontworpen om met minimale handmatige controle te werken, aldus het team.

Waar het interessanter wordt, is hoe $THQ in de toekomst moet functioneren. In plaats van alleen als stimulans te dienen, is het plan van Theoriq om het een reputatietoken te maken waarmee gebruikers kunnen staken achter AI-agents waarvan zij denken dat deze goed presteren.

Als een agent zich slecht gedraagt of niet aan de verwachtingen voldoet, kunnen die inzetten gedeeltelijk worden verlaagd. Dit mechanisme is bedoeld om de kwaliteit hoog te houden en roekeloos gedrag te ontmoedigen.

Deze aanpak weerspiegelt een bredere inspanning in de industrie om meer verantwoordelijkheid in geautomatiseerde systemen te brengen. In plaats van te vertrouwen op marketing claims of onduidelijke prestatie rapporten, is het idee om reputatie direct te laten vormen rondom hoe deze agents zich door de tijd heen gedragen.

In theorie creëert dat een systeem waarin vertrouwen niet is gebaseerd op persoonlijkheden of beloften, maar op zichtbare, on-chain prestaties, en waarin de community een directe rol heeft in het bepalen welke AI-agents meer verantwoordelijkheden verdienen.

Waar gaat DeFi na het yield-jagen tijdperk

Theoriq hoopt het gesprek in de industrie te verschuiven van het najagen van grotere APY’s naar het verminderen van de hoeveelheid werk die van gebruikers wordt verwacht. Het is ontworpen op basis van het idee dat ontwikkelaars manieren zoeken om het constante monitoren, opnieuw in balans brengen en beslissingen nemen, die de meeste mensen nog steeds handmatig uitvoeren, overbodig te maken.

Het doel is niet om gebruikers uit het proces te verwijderen, maar om tools te bouwen die zorgen voor de routinematige, tijdgevoelige onderdelen van on-chain beheer zodat mensen DeFi niet als een bijbaan hoeven te behandelen.

Volgens het team is er een groeiende belangstelling onder gebruikers voor systemen die consistenter op de achtergrond kunnen werken, reagerend op marktomstandigheden zonder dat ze elke paar uur hoeven in te grijpen. Dit soort automatisering wordt steeds meer gezien als een natuurlijke volgende stap voor een sector die wil rijpen, opschalen en een breder publiek wil aantrekken.

Het is binnen deze bredere beweging voor meer betrouwbare, transparante on-chain automatisering dat Theoriq en het AlphaVault-systeem logisch kunnen zijn. Of AI-beheerde kluizen standaard worden of vroege experimenten blijven, is nog een open vraag, maar de richting van de industrie doet hun komst niet toevallig lijken.