Regelgevers van de staat Washington hebben CoinMe bevolen om alle activiteiten rond geldtransfers stop te zetten na beschuldigingen dat de crypto-ATM-exploitant meer dan $8 miljoen aan klantengelden als eigen inkomsten behandelde.
Het Department of Financial Institutions (DFI) heeft op 1 december een noodorder voor stopzetting en beëindiging uitgevaardigd, met verwijzing naar “onveilige en onjuiste praktijken”.
Toezichthouder signaleert misbruik van klantgeld
DFI verklaarde dat CoinMe er niet in slaagde om het geld dat consumenten voor crypto-vouchers betaalden te beveiligen. In plaats daarvan beschouwde het bedrijf ongeclaimde of verlopen tegoeden als inkomsten.
SponsoredVolgens de aangifte kochten klanten vouchers bij CoinMe-kiosken maar verzilverden ze deze nooit. De wet van Washington vereist dat bedrijven deze tegoeden als consumenteneigendom bewaren of ze als ongeclaimde activa overdragen.
Echter, DFI zegt dat CoinMe de tegoeden als bedrijfsinkomsten behandelde. De regelgever beweert dat dit schadelijk was voor consumenten en de financiële toestand van het bedrijf vertekende.
Vanwege deze bevindingen heeft DFI CoinMe bevolen om alle geldtransfer- en kioskgerelateerde activiteiten in de staat te stoppen. Het bedrijf mag geen nieuwe fondsen van consumenten in Washington accepteren onder deze order.
Ambtenaren verklaarden ook dat ze herstelbetalingen zullen zoeken voor getroffen klanten. De instantie heeft plannen aangekondigd om de geldtransmitter licentie van CoinMe in te trekken.
De stopzettingsorder vermeldt meerdere andere overtredingen. Deze omvatten het niet handhaven van de vereiste solvabiliteit, het bijhouden van onjuiste gegevens en het indienen van verkeerde documenten.
DFI merkte ook op dat sommige CoinMe-vouchers een ondersteuningsnummer vermelden dat niet meer werkt. De regelgever zei dat dit bijdroeg aan slechte consumentenbescherming.
Een significante klap voor een groot contant-naar-crypto ATM-netwerk
Deze actie is een van de meest serieuze stappen die een staat heeft ondernomen tegen een Amerikaanse crypto-ATM-exploitant. CoinMe beheert een van de grootste cash-to-crypto netwerken in het land.
De zaak benadrukt de toenemende controle over crypto-aanbieders die contant geld verwerken. Regelgevers verwachten dat deze bedrijven dezelfde normen volgen als traditionele geldtransmitters.
CoinMe kan bezwaar maken tegen de order, maar de regelgevers van Washington lijken voorbereid om de zaak te intensiveren. Als de staat de licentie van het bedrijf intrekt, kan CoinMe geen geldtransferservices meer aanbieden in Washington.
Ondertussen moedigde DFI getroffen klanten aan om claims voor mogelijke restituties voor te bereiden. De prioriteit van de instantie, zo verklaarde het, is het beschermen van consumenten die vertrouwen op gelicentieerde bedrijven om hun geld veilig te beheren.
